ПЕРЕЛІК ДИСЦИПЛІН:
  • Адміністративне право
  • Арбітражний процес
  • Архітектура
  • Астрологія
  • Астрономія
  • Банківська справа
  • Безпека життєдіяльності
  • Біографії
  • Біологія
  • Біологія і хімія
  • Ботаніка та сільське гос-во
  • Бухгалтерський облік і аудит
  • Валютні відносини
  • Ветеринарія
  • Військова кафедра
  • Географія
  • Геодезія
  • Геологія
  • Етика
  • Держава і право
  • Цивільне право і процес
  • Діловодство
  • Гроші та кредит
  • Природничі науки
  • Журналістика
  • Екологія
  • Видавнича справа та поліграфія
  • Інвестиції
  • Іноземна мова
  • Інформатика
  • Інформатика, програмування
  • Юрист по наследству
  • Історичні особистості
  • Історія
  • Історія техніки
  • Кибернетика
  • Комунікації і зв'язок
  • Комп'ютерні науки
  • Косметологія
  • Короткий зміст творів
  • Криміналістика
  • Кримінологія
  • Криптология
  • Кулінарія
  • Культура і мистецтво
  • Культурологія
  • Російська література
  • Література і російська мова
  • Логіка
  • Логістика
  • Маркетинг
  • Математика
  • Медицина, здоров'я
  • Медичні науки
  • Міжнародне публічне право
  • Міжнародне приватне право
  • Міжнародні відносини
  • Менеджмент
  • Металургія
  • Москвоведение
  • Мовознавство
  • Музика
  • Муніципальне право
  • Податки, оподаткування
  •  
    Бесплатные рефераты
     

     

     

     

     

     

         
     
    Факторинг
         

     

    Банківська справа

    С О Д Е Р Ж А Н И Е



    1. Сутність і принципи факторингу ............................................. 3 стор
    2. Види факторингу ................................................ .......................... 4 стор
    3. Сфера функціонування факторингу ....................................... 6 стор
    4. Сума виплат. Комісійна винагорода ......................... 7 стор
    5. Висновок ................................................. .................................. 8 стор
    6. Використана література ................................................ ............ 9 стор





    1. Сутність і принципи факторингу

    Світова практика знає сотні банківських операцій. Більшість же банків нашої країни освоїли в кращому випадку один-два десятки. З іншого боку, практично всі наші банки прагнуть проводити будь-які відомі їм операції, не віддаючи жодним з них явної переваги. У результаті у нас немає ні дійсно універсальних, ні раціонально спеціалізованих банків і кредитних установ. Брак спеціалізованих кредитних установ унеможливлює надання на високому рівні багатьох банківських послуг, до числа яких можна віднести і факторинг.

    Факторинг - це достатньо новий вид послуг у сфері фінансування, яким займаються спеціальні факторингові компанії, тісно пов'язані з банками або є їх дочірніми філіями, або самі банки.

    Факторинг (factor - у перекладі з англійської «агент, посередник») є різновидом торгово-комісійної операції, що поєднується з кредитуванням оборотного капіталу клієнта, що пов'язано з переуступкою клієнтом-постачальником факторингової компанії (фактор-фірмі) несплачених платіжних вимог за поставлену продукцію, виконані роботи, надані послуги і, відповідно, права отримання платежу по ним. Він включає інкасування дебіторської заборгованості клієнта, кредитування і гарантію від кредитних і валютних ризиків.

    Метою факторингового обслуговування є своєчасне інкасування боргів для скорочення втрат, внаслідок затримки платежу, і запобігання появи сумнівних боргів, підвищення ліквідності і зниження фінансового ризику для клієнтів, які не хочуть брати на себе роботу з перевірки платоспроможності своїх контрагентів, з ведення бухгалтерського обліку у відношенні своїх вимог і зацікавлені, по можливості, в найбільш швидкому отриманні грошей за рахунками.

    В основі факторингу лежить купівля банком (факторской компанією) рахунків-фактур клієнта на умовах негайної оплати частини вартості (70-90%) отфактурованних поставок і оплати іншої частини (за вирахуванням відсотка за кредит) у строго обумовлені терміни незалежно від надходження виручки від дебіторів. Тому факторингові операції називають також кредитуванням продажів постачальника або наданням факторингового кредиту постачальнику.

    Схема організації факторингу


    ФАКТОР-ФІРМА


    КУПІВЛЯ ПЛАТІЖНИХ АНАЛІЗ КРЕДИТУ-
    ВИМОГ І ПЛАТОСПРОМОЖНОСТІ

    ОПЛАТА ТОВАРІВ ОПЛАТА ВИМОГ

    ПОСТАВКА ПРОДУКЦІЇ
    ПОСТАЧАЛЬНИК ПОКУПЕЦЬ



    Згідно з конвенцією про міжнародний факторинг, операція вважається факторингом в тому випадку, якщо вона задовольняє будь-якої з наступних чотирьох ознак:
    1. Наявність кредитування у формі попередньої оплати боргових вимог.
    2. Ведення бухгалтерського обліку постачальника, перш за все обліку реалізації.
    3. Інкасування його заборгованості.
    4. Страхування постачальника від кредитного ризику.


    2. Види факторингу

    Класичний факторинг в тій формі, в якій він практикується в усьому світі, передбачає наявність комерційного кредиту в товарній формі, що надається продавцями покупцям у вигляді відстрочки платежу за продані товари і оформлюється відкритим рахунком. Відкритий рахунок, коли покупець не видає продавцю ніякого боргового зобов'язання, припускає ризик. Страхування та управління ризиками комерційного кредиту здатні здійснити саме факторингові компанії в силу передбачуваних ними послуг.

    В даний час виділяють декілька видів факторингових операцій.

    1. Внутрішні (якщо постачальник і його клієнт, тобто сторони за договором купівлі-продажу, а також фактор-фірма перебувають в одній і тій же країні) або міжнародні.
    2. Відкриті (якщо боржник повідомлений про участь в операції фактор-фірми) або закриті (конфіденційні). Повідомлення боржника при відкритому факторингу здійснюється шляхом відповідного запису на рахунку-фактурі, що підтверджує, що правонаступником з виникає боргу є фактор-фірма і що платежі повинні здійснюватися на її користь. При конфіденційному факторингу ніхто із контрагентів клієнта не обізнаний про кредитування його продаж фактор-фірмою.
    3. З правом регресу, тобто зворотної вимоги до постачальника відшкодувати сплачену суму, або без права регресу. Дані умови пов'язані з ризиками, які виникають при відмові платника від виконання своїх зобов'язань, тобто кредитними ризиками. При укладанні факторингового угоди з правом регресу постачальник продовжує нести визначений кредитний ризик за борговими вимогами, які продані їм фактор-фірмі. Остання може скористатися правом регресу і за бажання продати постачальникові будь-яке неоплачене боргова вимога в разі відмови клієнта від платежу (його неплатоспроможності). Дана умова передбачається у випадку, якщо постачальники впевнені, що у них не можуть з'явитися сумнівні боргові зобов'язання, або, що вони досить ретельно оцінюють кредитоспроможність своїх клієнтів, розробивши власну досить ефективну систему захисту від кредитних ризиків, або в силу специфіки своїх клієнтів. І в тому, і в іншому випадку постачальник не вважає потрібним оплачувати послуги зі страхування кредитних ризиків. Проте гарантований для постачальника своєчасний приплив коштів може забезпечуватись лише при укладанні угоди без права регресу. Необхідно відзначити, що якщо боргова вимога визнано недійсним, фактор-фірма в будь-якому випадку має право регресу до постачальника.
    4. З умовою про кредитування постачальника у формі попередньої оплати (до 80% переуступає їм боргових вимог), або оплати вимог до певної дати. Основною перевагою попередньої оплати є те, що її розмір є фіксований відсоток від суми боргових вимог. Таки чином, постачальник автоматично отримує більше коштів при збільшенні обсягів своїх продажів. За відсутності попередньої оплати сума перевідступленої боргових вимог (за мінусом витрат) перераховується постачальникові на певну дату або після закінчення певного терміну.

    У сучасних умовах найбільш універсальною системою фінансового обслуговування клієнтів є конвенційний (відкритий) факторинг. За клієнтом практично зберігаються лише виробничі функції. Оскільки в цьому випадку клієнти фактор-фірм можуть відмовитися від збереження власного штату службовців, що виконують ті функції, які приймає на себе фактор-фірма, то виникає досить суттєва економія коштів. Ця економія в поєднанні з вигодами від «дисконтування фактур» компенсує високу вартість обслуговування (0,75-3% річного обороту в залежності від розміру капіталу, фінансового положення і кредитоспроможності клієнта).


    3. Сфера функціонування факторингу

    Застосування факторингового обслуговування найбільш ефективне для малих і середніх підприємств, що мають перспективи збільшення обсягів виробництва і зіштовхуються з проблемою тимчасової нестачі грошових коштів з-за несвоєчасного погашення боргів дебіторами і труднощів, пов'язаних з виробничим процесом.

    Постачальник повинен виробляти товари або надавати послуги високої якості, мати перспективи швидкого розширення виробництва і збільшення прибутку, і суто тимчасові причини браку коштів з-за несвоєчасного погашення боргів дебіторами, а також недостатнього рівня прибутку, надмірних товарних запасів і труднощів, пов'язаних з виробничим процесом , значно ускладнюють його господарську діяльність.

    Факторингового обслуговування не підлягають:
    * Підприємства з великою кількістю дебіторів, заборгованість кожного з яких виражається невеликою сумою;
    * Підприємства, що займаються виробництвом нестандартної або вузькоспеціалізованої продукції;
    * Будівельні або інші фірми, що працюють з субпідрядниками;
    * Підприємства, що реалізують свою продукцію на умовах післяпродажного обслуговування, практикуючі компенсаційні угоди;
    * Підприємства, які уклали зі своїми клієнтами довгострокові контракти і виставляють рахунки по завершенні певних етапів робіт або до здійснення поставок (авансові платежі).

    Факторингові операції також не виробляються за борговими зобов'язаннями фізичних осіб, філій або відділень підприємств.






    4. Сума виплат. Комісійна винагорода

    При укладанні факторингового договору між факторингової фірмою і постачальником визначаються терміни і обставини, при настанні яких факторинговий відділ повинен здійснити платіж на користь постачальника, але не більше граничної суми.

    У світовій практиці звичайно використовуються три методи встановлення граничних сум.
    1. Визначення загального ліміту. Платникові встановлюється періодично поновлюваний ліміт, в межах якого фактор-фірма автоматично оплачує переуступає платіжні вимоги. У разі перевищення суми заборгованості над сумою ліміту всі платежі в рахунок погашення боргу будуть надходити факторингового відділу до тих пір, поки він не компенсує суму платежів, здійснених на користь постачальника, і тільки потім - постачальнику.
    2. Встановлюється сума, на яку протягом якого-небудь терміну може бути проведено відвантаження товарів одному платнику. Якщо постачальник не перевищує ліміт, то він застрахований від появи сумнівних боргів.
    3. Страхування за окремими угодами використовується у випадку, коли специфіка виробничої діяльності постачальника передбачає ряд окремих угод на великі суми, а не серію поставок товарів одним і тим же покупцям. Гранична сума в цьому випадку являє собою всю суму кожного замовлення, з поставкою товару протягом певного періоду часу.

    Основною метою багатьох підприємств, що вдаються до послуг факторингової компанії, є отримання додаткових коштів, тому що з факторингового договором постачальнику негайно сплачується частина (70-90%) суми акцептованих покупцем платіжних вимог. Сплата іншої частини (10-30%) за вирахуванням комісійної винагороди, здійснюється окремим платіжним дорученням після надходження коштів від платника або на обумовлену в договорі дату.

    Комісійна винагорода факторингової компанії складається з двох елементів: плати за обслуговування, плати за надані в кредит кошти.





    5. Висновок

    Підводячи підсумки, можна сказати, що факторинг є порівняно новою для нашої країни системою поліпшення ліквідності і зниження фінансового ризику при організації платежів.

    Факторинг - дуже ефективна форма кредитування обігових коштів постачальників, так як за своєю суттю він включає інкасування дебіторської заборгованості постачальника, гарантію від кредитних ризиків, від появи сумнівних боргів.

    Світова практика в галузі проведення факторингу виробила безлічі варіантів факторингових угод, використання яких залежить від специфіки факторингових компаній та їх клієнтів.

    У Росії ж в даний час факторинг не досяг того рівня, який є в ряді країн з розвинутою ринковою економікою. Розвиток факторингу в нашій країні зіткнулося з безліччю проблем, наприклад, неплатежі підприємств, викликані тривалою економічною кризою.

    Успіх поширення цієї форми торгово-фінансової діяльності буде залежати не тільки від загальної економічної ситуації в країні, але і від інтенсивності дослідницького пошуку в галузі методології банківської справи, від того, наскільки активно будуть відбуватися популяризація і засвоєння необхідних знань.






    Використаної літератури:

    1. А. Г. Івасенко «Факторинг»
    Новосибірськ НГАЕіУ, Москва Вузівська книга, 1997.






         
     
         
    Реферат Банк
     
    Рефераты
     
    Бесплатные рефераты
     

     

     

     

     

     

     

     
     
     
      Все права защищены. Reff.net.ua - українські реферати ! DMCA.com Protection Status